Tantárgy adatlapja
A tantárgy céljának rövid ismertetése:
A tantárgy célja, hogy a hallgatók ismerjék meg a pénzügyi piacok alapvető működését, a pénzügyi termékek főbb csoportjait és árazási módszereit, valamint jártasságot szerezzenek a pénzügyi kockázatok jellegét illetően, illetve ezek kezelése során széles körben alkalmazott számítási módszerekben és technikákban, nemzetközi és lehetőség szerint hazai példákat és sajátosságokat is megjelenítve.
Elsajátítandó elméleti ismeretanyag:
Elsajátítandó gyakorlati ismeretanyag:
1. Pénzügyi piacok és termékek általános jellemzői, fajtái
2. Kötvények definíciója és fajtái. Hozam-, árfolyam- és átlagidőszámítás.
3. Származtatott termékek definíciója és fajtái. Határidős ügyletek definíciója, árazása és kereskedési stratégiái.
4. Hozamgörbe definíciója és kalibrációja bootstrap módszerrel. Diszkontfaktor-alapú cashflow-árazás.
5. Csereügyletek (swaps) fajtái és árazása.
6. Egyszerű pénzügyi opciók definíciója, fajtái és kereskedési stratégiái.
7. Komplex opciók fajtái, opcióárazás analitikus és numerikus módszerekkel.
8. Pénzügyi kockázat definíciója, fajtái és mérése.
9. Származtatott termékek piaci kockázatának becslése Taylor-sor alapú megközelítéssel.
10. Kockázati mértékek definíciója, példái (VaR, ES), tőkemegfelelési mutatók.
11. Banki működési és likviditási kockázat mérése és menedzselése
12. Banki árazási és kockázatkezelési információs rendszerek
Az értékelés kritériuma:
Az alkalmazott oktatási módszerek:
Kötelező irodalom:
John C. Hull: Options, Futures and Other Derivatives. Toronto: Pearson, 2018. ISBN13: 9789352866595
Száz János: Tőzsdei opciók vételre és eladásra, 1999. Tanszék Kft. ISBN 9630383861
Ajánlott irodalom:
John C. Hull: Risk Management and Financial Institutions, Wiley, 2018. ISBN 9781119448112
Philippe Jorion: Financial Risk Managers Handbook, Wiley, 2018. ISBN 9780470904015
Ajánlott irodalom:
A tantárgy hozzájárulása a Képzési és kimeneti követelményekben meghatározott kompetenciaelemek elsajátításához:
a) tudása: T1, T3, T5, T6, T7, T8, T9
b) képességei: K1, K3, K4, K5, K7, K8
c) attitűdje: A1, A2, A5, A6
d) autonómiája és felelőssége: F4, F6
Tantárgy oktatója:
Dr. Fogarasi Norbert
